Роснефть после поглощения ТНК-BP станет компанией номер 1

Еврокомиссия поддержала инициативу 10 стран еврозоны о введении среди них налога на финансовые трансакции (FTT). В число этих стран входят Франция, Германия, Австрия, Бельгия, Греция, Италия, Португалия, Словакия и Испания.

Китай расширил возможности инвестирования за границу, выделив 45 стран, где страховщики из КНР смогут размещать активы, расширив список классов активов.

Иран заявил, что прекратит экспорт нефти, если западные санкции усилятся, и что у него есть «План Б», который поможет ему выжить без нефтяных доходов.

Туркменистан на решение своей главной экономической задачи — устранение зависимости от топливно-сырьевых ресурсов, в период 2012-2016 годов направит более $70 млрд. В промышленном секторе должны быть созданы производственные мощности по выпуску новых видов продукции.

Инфляция в РФ за неделю с 16 по 22 октября составила 0,2%, c начала года — 5,7%, с начала октября — 0,5%.

Минфин РФ оценивает размер дефицита федерального бюджета РФ в 2012 г. в 0,07% ВВП – А.Силуанов. Согласно бюджету, в этом году дефицит может составить 0,1% ВВП. В сентябре Силуанов оценивал дефицит в 0,2% ВВП.

Проводимая в РФ денежно-кредитная политика является фактором замедления экономического роста – Г. Греф. Ситуация с ликвидностью в российской экономике является критической. Г.Греф не согласен с опасениями ЦБ по поводу перегрева на рынке потребительского кредитования.

Вхождение BP в капитал Роснефти не отменяет планов по дальнейшей приватизации российской госкомпании – А.Белоусов.

Роснефть после поглощения ТНК-BP станет компанией №1 по доказанным запасам в мире среди публичных компаний – И.Сечин. Добыча «Роснефти» составит 5% от мировой.

Денежный рынок

Текущий совокупный объем рублевой ликвидности коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ составляет 757.7 (-147.3 млрд.руб.).

Остатки на корсчетах – 657.1 млрд. руб. (-159.7 млрд. руб.); депозиты коммерческих банков в ЦБ – 100.6 млрд. руб. (+12.4 млрд. руб.). Сальдо операций с ЦБ РФ по предоставлению ликвидности составляет -120.6 млрд. руб. На рынке МБК – ставка Mosprime 1 день составила 6.39%, RUONIA – 6.13%. Ставки овернайт практически достигли локальных максимумов.

Сегодня выплаты НДПИ добавят масла в огонь. 3-месячные ставки Mosprime также несколько подросли. Ускорение инфляции несколько увеличивает вероятность более жестких мер ЦБ РФ на монетарном рынке.

Валютный рынок

Курс доллара ЦБ РФ составляет 31.30 (+0.19), курс евро – 40.65 (+0.07), курс ЦБ бивалютной корзины 35.51 (+0.14). На рынке Forex курс EUR/USD в течение дня торговался в диапазоне $1.2922 — 1.2994. Рубль несколько стабилизировался после двухдневного снижения. Выплата налогов, высокий спрос на рубль в условиях слабой рублевой ликвидности помогли российской валюте противостоять снижению цен на нефть. Но скорее всего 35.5 рублей за корзину – это вполне адекватна отметка для корзины сегодня. Недалеко – зона интервенций ЦБ, которая проходит около 35.75 руб. за корзину.Рынок акций

Рынок акций

В среду рынок закрылся в небольшом минусе по индексу ММВБ. Роснефть осталась лидером, но как и днем ранее не смогла вытянуть весь рынок из минуса. Сегодня внешний фон нейтральный.

Штаты закрылись в небольшом минусе, фьючерсы торгуются в минусе на 0.1%. Азия сегодня разнонаправлена, Япония прибавила 1% на внутренних новостях, другие площадки снизились.

Нефть торгуется слабо на отметке 108.33 долл. за баррель Brent. Наш рынок сегодня открылся возле нулевой отметки. Вчера внимание будет приковано к заседанию ФРС, но Бернанке ничем не смог удивить, сохранив риторику. В центре внимания компании, публикующие отчеты. Пока сезон не радует результатами, поскольку сплошь и рядом если даже видны неплохие прибыли, то параллельно анонсируются масштабные сокращения и другие меры по сокращению издержек. Завтра ждем публикации ВВП США. Играть вниз по-преднему не советуем, длинные позиции стоит продолжать держать. Печатный станок работает по обе стороны океана, и забывать об этом не стоит.

Вторичный рынок

Во всех секторах облигационного рынка – снижение ценового индекса. На фактической кривой доходности ОФЗ – снижение доходностей на сроках до 1.5 лет и рост на сроках от 3 лет. Лидер

изменения цены и оборота н  рынке госбумаг ОФЗ-46021 (7.40%, изм. цены -0.59). 

В корпоративном секторе лидеры по обороту и изменению цены облигации АкБарс БО-1 (9.65%, изм. цены +0.20). В секторе муниципальных и субфедеральных облигаций наибольшие обороты торгов и изменение цены по облигациям Москва-61 (5.92%, изм. цены +0.06 п.п.).

Нефть

На фоне сохраняющегося смешанного новостного нефть продолжила снижение. Речь не идет о бегстве в из рисковых активов в полном объеме, однако настроения последних дней четко дают понять, уровень неприятия риска возрос. По итогам торгов среды контракты подешевели, Brent снизилась на -$0.4, в то время как WTI потеряла -$0.94. Большему снижению североамериканской марки послужила статистика о росте запасов по итогам недели.

Опубликованные данные указали на существенный рост запасов нефти относительно ожиданий, запасы выросли на 5,9 млн. баррелей, при прогнозе в 1,8 млн. Brent в ходе торгов снижалась до уровня сопротивления в $107/bbl, но не двинулась ниже, что дает основания ожидать коррекции. Сегодня на рынке преобладают позитивные настроения, чему способствуют ожидания расширения стимулов со стороны Банка Японии и позитивные ожидания по ВВП США. Полагаем нефть продолжит торговаться в районе $108-110/Brent.